DekaRent-international CF
| WKN | 847456 | ISIN | DE0008474560 | Rentenfonds Staatsanleihen Welt | Aktuelle Fondsdaten vom 20.01.2020 |
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Um Ihnen die Orientierung innerhalb der verschiedenen Risikobereitschaften zu erleichtern, werden diese optisch unterschiedlich dargestellt.
Geringes Risiko: in der Regel nur geringe Wertschwankungen, mittel bis langfristig Kapitalverluste unwahrscheinlich.
Mäßiges Risiko: mäßige Wertschwankungen, mittel- bis langfristig Kapitalverluste wenig wahrscheinlich.
Erhöhtes Risiko: erhöhte Wertschwankungen und auch langfristige Kapitalverluste möglich.
Hohes Risiko: hohe Wertschwankungen und langfristige Kapitalverluste möglich, vollständiger Kapitalverlust nicht auszuschliessen.
Sehr hohes Risiko: sehr hohe Wertschwankungen und langfristig Kapitalverluste bis hin zum vollständigen Kapitalverlust möglich.
Hinweis: Die enthaltene Risikobereitschaft ist die Momentaufnahme in der betrachteten Marktphase, die sich jederzeit ohne vorherige Ankündigung ändern kann. Der gesetzliche Verkaufsprospekt zum Fonds enthält insbesondere detaillierte Beschreibungen zu Risiken und Kosten, die mit der Anlage in diesem Fonds verbunden sind.
Die oben genannte Einstufung der Risikobereitschaft basiert auf einem gesetzlich normierten Risikoindikator, für den andere Vorgaben gelten, als für die Darstellung der Risikoneigung im Profil des typischen Anlegers im Verkaufsprospekt. Daher kann die Angabe zur Risikoneigung im Verkaufsprospekt von der hier genannten Risikoneigung abweichen.
Mäßiges Risiko: mäßige Wertschwankungen, mittel- bis langfristig Kapitalverluste wenig wahrscheinlich.
Hinweis: Die enthaltene Risikobereitschaft ist die Momentaufnahme in der betrachteten Marktphase, die sich jederzeit ohne vorherige Ankündigung ändern kann. Der gesetzliche Verkaufsprospekt zum Fonds enthält insbesondere detaillierte Beschreibungen zu Risiken und Kosten, die mit der Anlage in diesem Fonds verbunden sind. Die oben genannte Einstufung der Risikobereitschaft basiert auf einem gesetzlich normierten Risikoindikator, für den andere Vorgaben gelten, als für die Darstellung der Risikoneigung im Profil des typischen Anlegers im Verkaufsprospekt. Daher kann die Angabe zur Risikoneigung im Verkaufsprospekt von der hier genannten Risikoneigung abweichen.
1 Rating vom 31.12.2019; Nähere Informationen unter
www.morningstar.de
2 Rating vom 31.12.2019; Nähere Informationen unter
www.scopeanalysis.com
Order-Annahmeschluss: 12:00 Uhr
Abrechnung: taggleich
Brutto-Wertentwicklung
Stand: 20.01.2020Wertentwicklung (EUR) in 12-Monatsperioden in %
| Zeitraum | Netto | Brutto |
|---|---|---|
| 16.01.2019 – 16.01.2020 | +7,86 | +7,86 |
| 16.01.2018 – 16.01.2019 | +3,26 | +3,26 |
| 16.01.2017 – 16.01.2018 | -5,57 | -5,57 |
| 16.01.2016 – 16.01.2017 | +3,71 | +3,71 |
| 16.01.2015 – 16.01.2016 | -1,30 * | +1,66 |
Quelle: DekaBank
Die Bruttowertentwicklung (BVI-Methode) berücksichtigt alle auf Fondsebene anfallenden Kosten (z.B. Verwaltungsvergütung), die Nettowertentwicklung zusätzlich den auf Anlegerebene anfallenden Ausgabeaufschlag. Bei einem beispielhaften Anlagebetrag von 1.000 Euro würden neben den auf Fondsebene anfallenden Kosten zusätzlich die folgenden Kosten anfallen - Ausgabeaufschlag vom Ausgabepreis einmalig bei Kauf maximal 2,913% (= 29,13 EUR). Weitere Kosten können auf Anlegerebene anfallen (z.B. Depotkosten), die in der Darstellung nicht berücksichtigt werden. Bitte vergleichen Sie hierzu das Preisverzeichnis Ihrer depotführenden Stelle.
Bitte beachten Sie: Die frühere Wertentwicklung ist kein verlässlicher Indikator für die künftige Wertentwicklung.
Diese Kostendarstellung erfüllt nicht die Anforderungen an einen aufsichtsrechtlich vorgeschriebenen Kostenausweis, den Sie rechtzeitig vor Auftragsausführung erhalten werden.
Bei Fremdwährungen kann die Rendite infolge von Währungsschwankungen steigen oder fallen.
* enthält Ausgabeaufschlag
Portrait
Anlageidee
Wichtig für eine Investitionsentscheidung in Rentenpapiere ist neben der Dauer der Anlage und dem Ertrags-Risiko-Profil das Anlageuniversum. Mit einem weltweit anlegenden Rentenfonds wie DekaRent-international schaffen Sie eine gute Basis für Ihre Geldanlage, denn dieser Fonds investiert in allen fünf Kontinenten. Bei einem weltweit ausgerichteten Rentenfonds partizipieren Sie zum einen an den unterschiedlichen Zinsniveaus verschiedener Länder. Zum anderen besteht die Chance auf Währungsgewinne, da der Fonds in unterschiedliche aussichtsreiche Währungen weltweit investiert. Diese wiederum steigern dann die Rendite. Alle Märkte gleichzeitig zu ergründen, erfordert für einen Privatanleger einen langen Atem und ist sehr zeitaufwändig. DekaRent-international nimmt Anlegern Aufwand ab und bietet mit seinem Rentenportfolio eine attraktive Diversifizierung an.
Ziele und Anlagepolitik
- Das Anlageziel dieses Investmentfonds ist mittel- bis langfristiger Kapitalzuwachs durch die Vereinnahmung laufender Zinserträge sowie durch eine positive Entwicklung der Kurse der im Sondervermögen enthaltenen Vermögenswerte. In Kombination mit einer ausgewogenen Gewichtung von Fremdwährungsanlagen sollen die Renditechancen ausländischer Zinsmärkte dauerhaft genutzt werden.
- Weiterhin können Geschäfte in von einem Basiswert abgeleiteten Finanzinstrumenten (Derivate) getätigt werden. Dieser Investmentfonds darf mehr als 35 % des Sondervermögens in Wertpapiere und Geldmarktinstrumente der Bundesrepublik Deutschland investieren.
- Die Anlagen erfolgen überwiegend in verzinslichen Wertpapieren weltweiter Emittenten. Dabei investiert der Fonds vorwiegend in Staatsanleihen, wobei auch verzinsliche Wertpapiere anderer Aussteller, z.B. Unternehmensanleihen, erworben werden können. Die Anlagen erfolgen in Euro als auch in fremder Währung. Dem Fonds liegt ein aktiver Investmentansatz zugrunde. Der fundamental orientierte Investmentansatz kombiniert gezielt "Top-Down" sowie "Bottom-Up"-Elemente. Die Basis stellt die Analyse makroökonomischer sowie (geo)politischer Parameter dar, ergänzt durch qualitative sowie quantitative fundamentale Bewertungen der einzelnen Vermögensgegenstände, z.B. Bonitätsanalyse der Emittenten, relativer Vergleich der Wertpapiere mit anderen korrespondierenden Ausstellern. Um den Erfolg des Wertpapierauswahlprozesses zu bewerten wird der Index 100% ICE BofAML Global Sovereign, Quasi and Corporate all maturities in EUR (cust.) verwendet. Die initiale und kontinuierliche Wertpapierauswahl erfolgt im Rahmen des beschriebenen Investmentansatzes unabhängig von diesem Referenzwert und damit verbundenen quantitativen oder qualitativen Einschränkungen.
Fondspolitik
Im Dezember bildeten vor allem die Wahlen in Großbritannien und ihre möglichen Auswirkungen auf den Brexit sowie die Meldungen über ein erstes Handelsabkommen zwischen den USA und China die wesentlichen Faktoren am Markt. Insgesamt tendierten Renditen von Anleihen guter Bonität in diesem Zusammenhang im Berichtsmonat etwas höher. Auf der Währungsseite reagierte vor allem das britische Pfund volatil. Anleihen von Emerging Markets (Schwellenländern) und Unternehmensanleihen profitierten in diesem Umfeld. Diese waren im Fonds DekaRent-international beigemischt und trugen positiv zur Wertentwicklung bei. Die Titelauswahl konzentriert sich aber mit Blick auf das schwache weltwirtschaftliche Umfeld auf Papiere besserer Qualität. Gewinne wurden teilweise durch Derivate abgesichert.
Marktentwicklung
Wirtschaftsmeldungen zeichneten auch am Ende des Jahres 2019 ein gemischtes Konjunkturbild. So sank der Einkaufsmanagerindex für das verarbeitende Gewerbe in den USA im November von 48,3 auf 48,1 Punkte. Der US-Arbeitsmarktbericht überraschte dagegen mit einem deutlichen Beschäftigungsaufbau. In diesem Umfeld bekräftigte die US-Notenbank ihren bisherigen geldpolitischen Kurs. Fed-Chef Jerome Powell machte dabei deutlich, dass die Leitzinsen erst bei einem nachhaltigen Inflationsanstieg angehoben werden. Auch in Euroland bestätigte sich die Hoffnung auf konjunkturelle Belebung bisher nicht. Nach vorläufiger Berechnung verharrte der Gesamteinkaufsmanagerindex im Dezember auf einem Stand von 50,6 Punkten. Mit etwas mehr Zuversicht blickten die deutschen Unternehmen ins neue Jahr. So stieg das ifo Geschäftsklima stärker als prognostiziert auf 96,3 Punkte. In dieser Gemengelage hielt auch die Europäische Zentralbank an ihrer ultralockeren Geldpolitik fest. In der ersten Sitzung unter der Leitung der neuen Präsidentin Christine Lagarde beließ die EZB ihre Schlüsselzinssätze unverändert. Eine Leitzinsanhebung ist erst zu erwarten, wenn sich die Preisdynamik wieder klar dem Inflationsziel von knapp 2 % nähert. Auch die Anleihekäufe werden bis auf Weiteres fortgesetzt. Für positive Stimmung an den Finanzmärken sorgte wiederum die Verminderung zweier erheblicher politischer Risiken. Mit dem Sieg der Konservativen bei der Parlamentswahl in Großbritannien verbesserten sich die Aussichten auf einen geordneten Ausstieg des Landes aus der Europäischen Union. Zudem verständigten sich die USA und China auf den ersten Teil eines umfassenden Handelsabkommens. Per Saldo verzeichneten internationale Aktienmärkte im Berichtsmonat spürbare Kursgewinne. Auch die Risikoprämien von Unternehmens- und Schwellenländeranleihen gingen zum Teil kräftig zurück. Im Gegenzug stiegen die Renditen von den als sicher geltenden Staatsanleihen etwas an. Der Eurokurs legte auf 1,12 US-Dollar zu.
Die enthaltenen Meinungsaussagen geben unsere aktuelle Einschätzung zum Zeitpunkt der Erstellung wieder, die sich jederzeit ohne vorherige Ankündigung ändern kann.
Wertentwicklung
Aktuelle Daten
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52-Wochen-Hoch
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21,27 EUR |
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52-Wochen-Tief
|
18,96 EUR |
Risikobetrachtung
| Kennzahlen | 1 Jahr | 3 Jahre |
|---|---|---|
| Volatilität Die Volatilität ist ein Messwert für das Risiko. Sie gibt die Intensität der Schwankungen eines Wertpapierkurses, eines Index oder der Rendite eines Anlageobjekts um den eigenen Mittelwert (während eines bestimmten Zeitraums) an. Je höher die Volatilität, desto höher sind die Schwankungen. Volatilität | 3,95 | 3,57 |
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Sharpe Ratio
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2,17 | 0,61 |
Stand: 10.01.2020
Weitere Fondsdaten
Stammdaten
| Fondswährung | EUR |
| Auflegungsdatum | 17.11.1969 |
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Fondsvermögen
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393,39 Mio. |
| Geschäftsjahresende | 31. Dez |
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Ertragsverwendung
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Ausschüttung |
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Mindestanlagebetrag
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25 EUR |
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Vermögenswirksame-Leistungen (VL)
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Nein |
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Sparplanfähig
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Ja |
Kosten in %
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Ausgabeaufschlag
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3,00% |
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Laufende Kosten
des letzten abgelaufenen Geschäftsjahres (01.2018 - 12.2018) |
1,05% |
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Verwaltungsvergütung
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0,90% |
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Kostenpauschale
|
0,12% |
1 Die hier angegebenen laufenden Kosten fielen im Geschäftsjahr des Fonds an, das im Dezember 2018 endete. Sie können von Jahr zu Jahr schwanken und enthalten weder Kosten für den An- und Verkauf von Wertpapieren (Transaktionskosten) noch ggf. anfallende, an die Wertentwicklung des Fonds gebundene Gebühren. Sie beinhalten jedoch alle Kosten, die bei der Anlage in andere Fonds anfallen, sofern diese einen wesentlichen Anteil am Fondsvermögen ausmachen.
2 Die Verwaltungsvergütung enthält eine Vergütung für den Vertrieb (Vertriebsvergütung).
3 Die Kostenpauschale umfasst die Verwahrstellengebühr und weitere Kosten & Gebühren, die dem Verkaufsprospekt entnommen werden können.
Erträge / steuerliche Behandlung
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Ertragsverwendung
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Ausschüttung |
| Fondsart 1 | Rentenfonds |
| Gültig ab | 01.01.2018 |
| Teilfreistellungssatz 2 | 0,00 % |
| KJ 3 | Datum | Besteuerungs‐anlass 4 | Vor Teilfreistellung | Teilfreistellungs‐betrag 2 | Steuerpflichtig nach Teilfreistellung 2 | FSA 5 | max. AGS/ KeST zzgl. Soli 6 | Währung |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 2019 | 02.01.2020 | VP | 0,00 | 0,00 | 0,00 | 0,00 | 0,00 | EUR |
| 2018 | 22.02.2019 | A | 0,12 | 0,00 | 0,12 | 0,12 | 0,03 | EUR |
| 2018 | 02.01.2019 | VP | 0,00 | 0,00 | 0,00 | 0,00 | 0,00 | EUR |
| 2018 | 24.08.2018 | A | 0,12 | 0,00 | 0,12 | 0,12 | 0,03 | EUR |
1 Fondstyp für die Teilfreistellung
2 In der Darstellung werden die Teilfreistellungssätze für Privatanleger berücksichtigt, für institutionelle Anleger gelten abweichende Sätze
3 KJ = Kalenderjahr
4 A = Ausschüttung, VP = Vorabpauschale
5 FSA = Erforderlicher Freistellungsauftrag
6 max. AGS/KeSt zzgl. Soli = maximal mögliche Abgeltungsteuer/Kapitalertragsteuer zzgl. Solidaritätszuschlag (ohne Berücksichtigung von Kirchensteuer)
Erträge / steuerliche Behandlung bis 2018
| Geschäftsjahr | Datum | EV 1 | Betrag | FSA 2 | AGS/ KeST 3 | Währung |
|---|---|---|---|---|---|---|
| 2017 | 29.12.2017 | T | 0,00 | 0,04 | 0,03 | EUR |
| 2017 | 01.12.2017 | A | 0,26 | 0,26 | 0,26 | EUR |
| 2016 | 24.02.2017 | A | 0,45 | 0,45 | 0,44 | EUR |
| 2015 | 19.02.2016 | A | 0,42 | 0,42 | 0,42 | EUR |
| 2014 | 20.02.2015 | A | 0,39 | 0,40 | 0,40 | EUR |
| 2013 | 21.02.2014 | A | 0,39 | 0,41 | 0,40 | EUR |
| 2012 | 22.02.2013 | A | 0,44 | 0,46 | 0,45 | EUR |
| 2011 | 17.02.2012 | A | 0,43 | 0,45 | 0,45 | EUR |
| 2010 | 18.02.2011 | A | 0,50 | 0,52 | 0,52 | EUR |
| 2009 | 19.02.2010 | A | 0,52 | 0,54 | 0,54 | EUR |
1 EV: Ertragsverwendung (A: ausschüttend, T: thesaurierend)
Die Klassifizierung in der Spalte "EV" erfolgt nach der tatsächlich Ertragsbuchung.
Somit erfordert die Kennzeichnung mit dem Merkmal "A", dass im jeweiligen Fondsgeschäftsjahr ordentliche Erträge zur Ausschüttung zur Verfügung standen und auch tatsächlich ausgeschüttet wurden. Werden für das Fondsgeschäftsjahr keine Erträge ausgeschüttet, werden diese zum Geschäftsjahresende thesauriert und erhalten das Merkmal "T", unabhängig davon ob es sich ggf. grundsätzlich um einen ausschüttenden Fonds handelt.
Bei ausschüttenden Fonds kann die Besonderheit auftreten, dass der Ausschüttungsbetrag nicht ausreichend ist, um die deutsche Abgeltungsteuer, die bei Depotführung in Deutschland einbehalten wird, abzudecken. In einem solchen Fall ist der Fonds nach deutschem Steuerrecht wie ein (voll-) thesaurierender Fonds zu behandeln. Das bedeutet, dass für das gleiche Fondsgeschäftsjahr nur ein Teil der Einkünfte des Fonds zum Ausschüttungstermin ausgeschüttet wurde, der verbleibende Teil gilt für deutsche steuerliche Zwecke zum Geschäftsjahresende als thesauriert. Deshalb kann es vorkommen, dass kurz hintereinander zwei Ertragstermine angezeigt werden.
2 FSA = Erforderlicher Freistellungsauftrag
3 AGS/KeSt Kapitalertragsteuerpflicht ohne Berücksichtigung der anrechenbaren bzw. fiktiven Quellensteuer. Grundlage für die steuerliche Behandlung von Fondserträgen sind die jährlichen Rechenschaftsberichte und die Jahressteuerbescheinigungen. Dargestellt werden die steuerlichen Erträge der letzten fünf Jahre. Bei ausländisch thesaurierenden Fonds stellen die angezeigten einzelnen Werte (zusammenaddiert) nicht in jedem Fall den vollständigen kapitalertragsteuerpflichtigen Betrag dar. Dieser kann, je nach Zeitpunkt der Fondsauflegung, höher sein. Zusätzlich hängt die steuerliche Behandlung der Anlage von den persönlichen Verhältnissen des jeweiligen Kunden ab und kann künftig Änderungen unterworfen sein.
Struktur
Restlaufzeit-Struktur (in %)
| bis 2 Jahre | 11,30% | |
| 2 bis 4 Jahre | 12,80% | |
| 4 bis 5 Jahre | 8,30% | |
| 5 bis 7 Jahre | 16,10% | |
| 7 bis 10 Jahre | 15,80% | |
| 10 bis 14 Jahre | 9,00% | |
| 14 bis 18 Jahre | 11,10% | |
| über 18 Jahre | 13,00% |
Stand: 30.12.2019
Top-Werte
| Wertpapier | Restlaufzeit (Jahre) | Währung | Anteil in % |
|---|---|---|---|
| Großbritannien Treasury Stock 07/42 | 22,9 | Pfund Sterling | 3,40 |
| Japan Bonds No.21 05/35 | 16,0 | Yen | 2,20 |
| Japan Bonds No.68 04/24 | 4,2 | Yen | 1,80 |
| Mexiko Bonos 08/38 | 18,9 | Mexikanischer Peso | 1,70 |
| Japan Bonds No.327 13/22 | 3,0 | Yen | 1,60 |
| U.S. Treasury Inflation-Prot. Secs 13/23 | 3,0 | US-Dollar | 1,50 |
| Großbritannien Treasury Stock 15/25 | 5,7 | Pfund Sterling | 1,40 |
| Provinz Quebec Debts S.PH 00/32 | 12,4 | Kanadischer Dollar | 1,40 |
Stand: 30.12.2019
Die Darstellung von Beständen/Positionen (z.B. Top Werte, größte Währungen), die nicht explizit als "nach Investitionsgrad" ausgewiesen sind, berücksichtigen nicht die Wirkung von Derivaten/Absicherungsgeschäften. Das Risiko des Fonds im Hinblick auf diese Bestände/Positionen kann dementsprechend abweichen.
Chancen und Risiken
Wesentliche Chancen
- Der Fonds ermöglicht die Chance auf Kurssteigerungen durch die Anlage an den internationalen Rentenmärkten.
- Im Fonds erfolgt eine flexible Steuerung der Anleihen, entsprechend der Zinserwartung für die internationalen Rentenmärkte.
- Das aktive Währungsmanagement bietet Chancen auf Währungsgewinne.
- Durch die breite Streuung der Zielinvestitionen besteht ein geringeres Risiko im Vergleich zu einer Direktanlage.
Wesentliche Risiken
- Schwankungen an den Kapitalmärkten können sich negativ auf den Fondspreis auswirken
- Unvorhersehbare politische und wirtschaftliche Entwicklungen können zu höheren Kursschwankungen führen
- Es sind Kursverluste infolge von Veränderungen des Marktzinsniveaus möglich
- Im Zeitablauf können sich einzelne Aussteller oder Geschäftspartner in ihrer Zahlungsfähigkeit verschlechtern, was zu Kursrückgängen oder Ausfällen führen kann
- Durch Investition in Fremdwährungen sind Währungsverluste möglich
